Duurzaam beleggen: wat is het en welke soorten zijn er?

Duurzaamheid speelt ook binnen beleggen een steeds grotere rol. Steeds meer mensen vinden het belangrijk dat hun geld niet alleen financieel rendeert, maar ook rekening houdt met mens, milieu en maatschappij. Maar wat betekent duurzaam beleggen precies? En hoe gaat Knab hiermee om?

Wat is duurzaam beleggen?

De Nederlandse Vereniging van Banken (NVB) omschrijft duurzaam beleggen als beleggen waarbij naast financiële kenmerken ook duurzaamheidsaspecten worden meegewogen bij beleggingsbeslissingen. Het gaat dus niet alleen om financieel rendement, maar ook om zogenoemd maatschappelijk rendement.

In de praktijk blijkt duurzaam beleggen een breed begrip. Lange tijd bestond er geen wettelijke definitie, waardoor aanbieders hun eigen invulling konden geven aan ‘duurzaam’. Dat leidde tot producten die duurzamer leken dan ze in werkelijkheid waren. Dit wordt ook wel greenwashing genoemd.

Meer duidelijkheid door Europese regels

Om hier meer helderheid in te brengen, zijn er vanuit Europa regels ingevoerd die duurzaam beleggen beter afbakenen. Deze regels gelden sinds 2 augustus 2022 en zijn sindsdien verder ingebed in wet- en regelgeving.

De Europese wetgever onderscheidt drie categorieën duurzaam beleggen. Banken en vermogensbeheerders zijn verplicht om deze categorieën toe te lichten en klanten hier vragen over te stellen bij vermogensbeheer of beheerd beleggen. Ook bij Knab gebeurt dit.

Drie categorieën duurzaam beleggen

Binnen de Europese regelgeving wordt onderscheid gemaakt tussen de volgende categorieën:

1. Beleggingen die negatieve effecten meewegen

Dit zijn beleggingen in bedrijven die rekening houden met de belangrijkste nadelige effecten op duurzaamheidsfactoren. Deze factoren hebben betrekking op milieu, maatschappij en goed bestuur. Denk aan CO₂-uitstoot, verlies van biodiversiteit, mensenrechten of ongelijke beloning.

2. ESG-beleggingen

ESG staat voor Environment, Social en Governance. ESG-beleggingen richten zich op bedrijven die:

• bijdragen aan milieudoelstellingen of sociale doelen, én
• voldoen aan eisen voor goed ondernemingsbestuur, zoals transparantie, integriteit en verantwoord beleid.

Belangrijk hierbij is dat een duurzaam doel geen schade mag veroorzaken aan andere duurzaamheidsaspecten. Een milieuvriendelijke activiteit mag bijvoorbeeld niet samengaan met slechte arbeidsomstandigheden.

3. Ecologisch duurzame beleggingen

Dit zijn beleggingen die bijdragen aan milieudoelstellingen zoals het tegengaan van klimaatverandering of het beperken van de gevolgen daarvan. Of een activiteit ecologisch duurzaam is, wordt bepaald aan de hand van de EU-taxonomie.

De EU-taxonomie is een classificatiesysteem dat vastlegt wanneer een economische activiteit als ecologisch duurzaam mag worden aangemerkt. Als een bedrijf met een deel van zijn activiteiten voldoet aan deze criteria, kan een belegging gedeeltelijk als ecologisch duurzaam worden gezien.

Jouw voorkeuren voor duurzaam beleggen

Deze drie categorieën helpen je om na te denken over wat jij belangrijk vindt bij duurzaam beleggen. Misschien spreekt één categorie je aan, of juist een combinatie. Het kan ook dat je geen uitgesproken voorkeur hebt en dit liever overlaat aan je bank of vermogensbeheerder.

Bij vermogensbeheer wordt je altijd gevraagd naar je voorkeuren op dit gebied, zodat je bewust kunt kiezen en beter begrijpt wat duurzaam beleggen inhoudt.

Verantwoord beleggen bij Knab

Op dit moment biedt Knab niet alle vormen van duurzaam beleggen aan. Wij beleggen voornamelijk in bedrijven die hun negatieve impact op milieu, maatschappij en werkgelegenheid proberen te beperken. Dit noemen we verantwoord beleggen.

Omdat we voor al onze klanten dezelfde beleggingsstrategie hanteren, is het niet mogelijk om bij Knab te beleggen op basis van individuele duurzaamheidsvoorkeuren. Toch vragen we naar je voorkeuren. Dat helpt bij bewustwording en kan waardevolle inzichten opleveren voor toekomstige keuzes.

Wanneer je bij Knab gaat beleggen, krijg je daarom vragen over duurzaam beleggen. Dit sluit aan bij de Europese regelgeving en heeft als doel om beleggers beter te informeren en bij te dragen aan een duurzamere economie.